Obliczanie ryzyka i nagrody Jesteś osobą podejmującą ryzyko Kiedy jesteś indywidualnym przedsiębiorcą na giełdzie, jednym z niewielu urządzeń zabezpieczających jest kalkulacja ryzyka. Ryzyko vs. Nagroda Niestety, inwestorzy detaliczni mogą zakończyć się tracić dużo pieniędzy, gdy starają się zainwestować własne pieniądze. Jest wiele powodów, ale jedna z nich wynika z niezdolności inwestorów indywidualnych do zarządzania ryzykiem. Riskreward jest wspólnym terminem w materialnym języku ojczystym, ale co to znaczy po prostu umieścić, inwestowanie pieniędzy na rynkach inwestycyjnych ma duże ryzyko, a jeśli masz zamiar wziąć ryzyko, kwota pieniędzy, którą stać zyskać musi być duży. Jeśli kogoś, kto nieznacznie ufa, prosi o pożyczkę w wysokości 50 i oferuje 60 tygodni po 60, nie jest to ryzykiem, ale co jeśli zaoferują Ci zapłacenie 100. Ryzyko utraty 50 za szansę na 100 może być pociągający. To ryzyko 2: 1, co jest wskaźnikiem, w którym zaczyna się zainteresować wielu profesjonalnych inwestorów. Stosunek 2: 1 pozwala inwestorowi podwoić swoje pieniądze. Jeśli osoba ta zaoferowała ci 150, stosunek ten wynosi 3: 1. Teraz spójrzmy na to pod względem rynku akcji. Załóżmy, że zrobiłeś swoje badania i znalazłeś czas, który Ci się podoba. Zauważysz, że zapasy XYZ są notowane na 25, w porównaniu z ostatnim wysokim 29. Uważasz, że jeśli teraz kupisz, w niedalekiej przyszłości XYZ wróci do 29 i możesz wpłacić. 500 na inwestycje, więc kupujesz 20 akcji. Robiłeś wszystkie swoje badania, ale czy znasz swój stosunek ryzyka do ryzyka. Jeśli jesteś jak większość indywidualnych inwestorów, prawdopodobnie nie. Zanim dowiemy się, czy nasz handel XYZ jest dobrym pomysłem z perspektywy ryzyka, co jeszcze powinniśmy wiedzieć o tym ryzykownym stosunku Po pierwsze, choć trochę uczucia dróg odżywia się w większości decyzji inwestycyjnych, ryzyko jest w pełni celem. Jego obliczenie i liczby nie kłamstwo. Po drugie, każda osoba ma własną tolerancję na ryzyko. Możesz kochać skoki na bungee, ale ktoś inny może mieć atak paniki po prostu o tym myśleć. Dalej, ryzykowne nie daje żadnych wskazówek na prawdopodobieństwo. Co zrobić, jeśli zabrałeś 500 i rozegrałeś loterię Ryzyko 500, aby zyskać miliony to znacznie lepsza inwestycja niż inwestowanie na giełdzie z perspektywy ryzyka, ale znacznie gorszy wybór pod względem prawdopodobieństwa. Obliczanie Obliczanie ryzyka jest bardzo proste. Wystarczy podzielić zysk netto (nagrodę) według ceny maksymalnego ryzyka. Używając przykładu XYZ powyżej, jeśli Twój zapas wzrósł do 29 na akcję, to dla każdego z 20 udziałów masz 4 za łączną liczbę 80. Zapłaciłeś za nią 500, więc podzielisz 80 na 500, co daje 0,16. Oznacza to, że Twoje ryzyko dla tego pomysłu wynosi 0,16: 1. Większość profesjonalnych inwestorów nie przydaje się po raz drugi po tak niskim współczynniku ryzyka, więc jest to straszny pomysł. Albo jest to Pozwala Get Real Jeśli nie jesteś niedoświadczonym inwestorem akcji, nigdy nie pozwolisz, aby 500 przejść całą drogę do zera. Twoje rzeczywiste ryzyko to nie całe 500. Każdy dobry inwestor ma straty w stopie lub cenę na minusie, która ogranicza ich ryzyko. Jeśli ustawisz 29 limit sprzedaży na wzrost, możesz ustawić 20 jako maksymalny minus. Gdy zlecenie stop-loss osiągnie 20, sprzedajesz go i poszukaj kolejnej okazji. Ponieważ ograniczyliśmy nasze minusy, możemy teraz nieco zmienić nasze numery. Twój nowy zysk pozostaje taki sam w 80, ale Twoje ryzyko wynosi obecnie tylko 100 (5 maksymalnych strat pomnożonych przez 20 posiadanych akcji), 80100 0,8: 1. To nadal nie jest idealne. Co zrobić, jeśli podniesiemy naszą stopę stratę do 23, ryzykując tylko 2 na akcję lub 40 straty w sumie 8040 to 2: 1, co jest do zaakceptowania. Niektórzy inwestorzy nie zobowiązują swoich pieniędzy do inwestycji, która wynosi co najmniej 4: 1, ale 2: 1 jest uważana za minimum przez większość. Oczywiście musisz zdecydować się, jaki jest akceptowalny współczynnik dla Ciebie. Zauważ, że aby osiągnąć profil ryzyka w wysokości 2: 1, nie zmieniliśmy najwyższego numeru. Kiedy przeprowadziliście swoje badania i stwierdzili, że maksymalna siła wyniosła 29, która została oparta na analizie technicznej i podstawowych badaniach. Gdybyśmy mieli zmienić najwyższy numer, aby osiągnąć akceptowalne ryzyko, opierając się raczej na nadziei, zamiast na dobrych badaniach. Każdy dobry inwestor wie, że poleganie na nadziei jest propozycją utraty. Bardziej konserwatywny ze swoim ryzykiem zawsze lepiej niż bardziej agresywny z nagrodą. Riskreward zawsze jest obliczany realistycznie, ale konserwatywnie. Aby uwzględnić obliczenia ryzyka w swoich badaniach, wykonaj następujące kroki: 1. Wybierz stado za pomocą wyczerpujących badań. 2. Ustaw docelowe i dolne cele w oparciu o bieżącą cenę. 3. Oblicz ryzyko. 4. Jeśli znajduje się poniżej progu, podnieś cel, aby osiągnąć akceptowalny stosunek. 5. Jeśli nie możesz osiągnąć akceptowalnego współczynnika, zacznij od innego pomysłu inwestycyjnego. Gdy zaczynasz włączać ryzyko, szybko zauważysz, że trudno znaleźć dobre inwestycje lub pomysły na handel. Proste grzebienie przez czasami setki wykresów każdego dnia szuka pomysłów, które pasują do ich profilu ryzyka. Nie odwracaj się od tego. Bardziej skrupulatne, tym większe masz szanse na zarabianie pieniędzy. Dolna linia Pamiętaj, że w trakcie przechowywania akcji liczba potencjalnych zwrotów może się zmienić w dalszej analizie nowych informacji. Jeśli ryzyko staje się niekorzystne, nie bój się wychodzić z handlu. Nigdy nie znajduj się w sytuacji, w której ryzyko nie jest w twoim korzyść. R Podstawy Niskie ryzyko, wysoka nagroda Copyright 2018 FX Academy Ltd Odpowiedzialność za ryzyko: Firma FX Academy nie ponosi odpowiedzialności za jakiekolwiek straty lub szkody wynikające z polegania na informacjach zawartych w tym strona internetowa zawierająca aktualności rynkowe, analizy, sygnały transakcyjne i recenzje brokerów Forex. Dane zawarte na tej stronie internetowej nie są koniecznie w czasie rzeczywistym ani dokładne, a analizy są opiniami autora i nie stanowią rekomendacji FX Academy ani jej pracowników. Handel walutami na marżach pociąga za sobą wysokie ryzyko i nie nadaje się dla wszystkich inwestorów. Ponieważ straty produktu dźwigniowe mogą przekraczać początkowy depozyty, a kapitał jest zagrożony. Przed podjęciem decyzji o handlu Forex lub jakimkolwiek innym instrumencie finansowym należy dokładnie rozważyć cele inwestycyjne, poziom doświadczenia i apetyt na ryzyko. Jak korzystać z współczynnika ryzyka w postaci nagrody Jak profesjonalna zawartość w tym artykule? Wskaźnik wynagrodzenia za ryzyko (RRR lub nagroda : współczynnik ryzyka) jest bardzo kontrowersyjnie omawianym tematem handlowym i podczas gdy niektórzy handlowcy twierdzą, że współczynnik wynagrodzenia: ryzyko jest całkowicie bezużyteczny, inni uważają, że jest to Święty Graal w handlu. W następnym artykule wyjaśniono, jak poprawnie wykorzystywać współczynnik ryzyka wynagrodzenia, podziel się mniej znanych faktów na temat pojęć i uprościć pomysły na stosunek wynagrodzenia: ryzyko. Mity wokół nagrody: współczynnik ryzyka Mit 1: R eward: wskaźnik ryzyka jest bezużyteczny Często czytasz, że handlowcy twierdzą, że współczynnik wynagrodzenia-ryzyko jest bezużyteczny, co nie może być dalej niż prawda. Choć sam współczynnik nagród: ryzyko nie ma wartości, gdy używasz go w połączeniu z innymi metrykami handlowymi, szybko staje się jednym z najpotężniejszych narzędzi handlowych. Nie znając nagrody: współczynnik ryzyka pojedynczego handlu, nie można handlować z zyskiem, a wkrótce dowiesz się dlaczego. Mit 2: Dobra i złe wynagrodzenie: wskaźnik ryzyka Jak często słyszałeś kogoś mówiącego o ogólnym i losowo wybranym minimalnym współczynniku nagród za ryzyko Nawet popularne książki handlowe często mówią, że transakcje z nagrodą: współczynnik ryzyka mniejszy niż 2: 1 lub 3 : 1 należy unikać. Jest to bardzo błędne i może nawet doprowadzić do spadku wyników handlowych. Ilekroć czytasz coś takiego, natychmiast opuść stronę. Jak się wkrótce przekonamy, optymalna nagroda: ryzyko zależy tylko od SWOJEJ strategii handlowej i SWOJEGO wykonania, i od niczego innego. Nie ma nic lepszego niż dobra lub zła nagroda: wskaźniki ryzyka. Mit 3: Mentalne zatrzymania i nie korzystanie z przystanek jest lepsze Kiedy przedsiębiorca zdaje sobie sprawę z tego, jak działa koncepcja stosunku wynagrodzenia: ryzyko, zobaczy, że handel zyskiem bez dokładnego i ustalonego poziomu cenowego dla jego zatrzymania jest niemożliwy. Tylko wtedy, gdy wiesz, gdzie umieścić stop loss order przed wejściem do handlu, możesz obliczyć swoją nagrodę: współczynnik ryzyka, wymaganą winrate i ocenić, czy handel ma pozytywną oczekiwaną dla Ciebie wartość, czy nie, za przykładem poniżej. Mental zlecenia stop loss nie działają. Mit 4: Don8217t uzasadnia złe transakcje z dużymi wskaźnikami ryzyka i zysków Często przedsiębiorcy uważają, że korzystając z szerszego zysku z zysku lub bliższej stop loss mogą zwiększyć swoją nagrodę: współczynnik ryzyka, a tym samym zwiększyć oczekiwaną wartość ich wyników handlowych. Niestety nie jest to takie proste. Korzystanie z szerszego zlecenia zysku na zlecenie oznacza, że cena wygrana8217t może osiągnąć zysk z zysku tak szybko, a najprawdopodobniej nastąpi spadek zysku. Z drugiej strony, ustawienie przystanku bliżej zwiększy ilość przedwczesnych zatrzymań i zostanie wyrzucona z transakcji zbyt wcześnie. Amatorzy handlowcy często usprawiedliwiają złe transakcje, w których nie prowadzą obrotu w ramach swojego systemu z większym współczynnikiem wynagrodzenia: ryzyka. Twoje reguły handlowe są tam z powodów i zły handel nie nagle staje się do zaakceptowania przez przypadkowe nadzieje na osiągnięcie większego wynagrodzenia: współczynnik ryzyka. Nie można usprawiedliwić złego handlu z potencjalnie dużym współczynnikiem wynagrodzenia: ryzyko. Zły handel zawsze pozostaje złym handlem. Tradeciety 8211 Rolf (Tradeciety) 16. Mrz. 2018 Podstawy 8211 nagroda: współczynnik ryzyka 101 Zasadniczo, stosunek nagrody do ryzyka mierzy odległość od wejścia do spadku stopu i zlecenie zysku z zysku, a następnie porównuje dwie odległości (wideo poniżej pokazuje, że). Znając współczynnik wynagrodzenia: ryzyko dla handlu, możesz łatwo obliczyć wymaganą stawkę wygranej (zobacz wzór poniżej). Możesz szybko sprawdzić, czy stosunek wynagrodzenia: ryzyko jest wystarczająco duży, aby wygrać historyczny wygrany lub jeśli pominiesz ten handel, jeśli stosunek nagrody do ryzyka jest za mały. Minimalny Winrate 1 (1 Nagroda: Ryzyko) Wymagane Nagroda: Risk Ratio (1 Winrate) 8211 1 Przykład 1: Jeśli wpiszesz handel z nagrodą wynoszącą 1: 1: współczynnik ryzyka, ogólna stawka Winrate musi być większa niż 50 rentowny przedsiębiorca: przykład 2: Jeśli Twój system ma historyczny wygrany wynoszący 60, musisz mieć nagrodę: współczynnik ryzyka równy 0,6. 1, aby osiągnąć długoterminową oczekiwaną długość: (1 0,6) 8211 1 0,7 Arkusz pokuty do nagrody: współczynnik ryzyka i wygraną Przedsiębiorcy, którzy rozumieją to połączenie, mogą szybko zobaczyć, że nie potrzeba wyjątkowo wysokiej wygody, ani dużej nagrody: ryzyko pieniądze jako przedsiębiorca. Dopóki twoja nagroda: współczynnik ryzyka i historyczna wygrana są równe, twoje transakcje zapewnią pozytywne oczekiwanie. Dynamiczna nagroda: współczynnik ryzyka 8211 zaawansowane pojęcia Kiedy jesteś w handlu i ceny zaczynają przemieszczać się na korzyść, wskaźnik nagród: ryzyko spadku handlu, ponieważ odległość od bieżącej ceny do twojego przystanku wzrasta. Zmniejszający się stosunek wynagrodzenia: ryzyko prowadzi do różnych zmiennych miar ryzyka, które teraz będziemy badać. Tuż przed tym, jak cena ma trafić do zlecenia zysku na zlecenie, wskaźnik z tytułu ryzyka jest najgorszy, a prawidłowa decyzja o handlu może stać się bardzo trudna. Pytanie zaczyna się, czy zyskujesz na wczesnym etapie i nie ryzykujesz rezygnacji z niezrealizowanych zysków, nadal wierzysz w swój pomysł na handel i pozwól mu je uruchomić, czy przenieść stopę, aby chronić swój handel i poczekaj. nie ma właściwej lub złej odpowiedzi na to pytanie, ważne jest, aby być świadomym dynamiki tutaj i przeanalizować, w jaki sposób zarządzanie pozycjami i zyskiem wpływa na Twoją wydajność w perspektywie długoterminowej. Prawidłowe wycofywanie transakcji może mieć duży wpływ na wydajność. Poniżej przedstawimy przykład handlu i pokażemy, jak zmieniają się parametry ryzyka w przypadku zmiany ceny. Przykład handlu krok po kroku, jak korzystać ze współczynnika ryzyka nagrody 1) Wchodzisz w handel Dla dobra argumentu, powiedzmy, że wchodzimy w krótki handel na przełomie pinbar. W tym momencie wskaźnik wynagradzania ryzyka wynosi 2: 1 (240120), a nasz minimalny wymagany winrate wynosi 33,3 (11 2). Oznacza to, że jeśli Twoja historyczna waluta jest większa niż 33,3 możemy bezpiecznie przejąć handel. Jeśli Twoja winrate będzie niższa, trzeba by pominąć konfigurację, nawet jeśli ma wszystkie kryteria wejścia dla niego i nie zgadza się z zamówieniami, aby produkować większe nagrody: współczynnik ryzyka, który nie ma sensu. 2) Porusza się za twoją korzyść 8211 nagroda: ryzyko zmniejsza się Po zmianie ceny na naszą korzyść, musisz ponownie ocenić sytuację. Jeśli opuścisz zlecenie stop loss na swoim początkowym poziomie, nowy wskaźnik ryzyka nagród spadnie do 0.2 (60270), a wymagana wygrana wynosi teraz 83 (11 1,2). Handlarze się mylą: musisz być świadomy tego, że nie masz handlu z wolnymi pieniędzmi, gdy twój handel jest w zysk. Większość przedsiębiorców uważa, że jeśli nie zamknęli handlu, pieniądze, które widzą w swoim pływającym Pamplu, nie są martwe. Gdy zaczniesz traktować pieniądze w Pampl jak pieniądze, musisz chronić to, że przedsiębiorca oznacza zarządzanie ryzykiem i zmaksymalizować końcową wypłatę. Zadaj sobie następujące pytania podczas podejmowania decyzji dotyczących średniego handlu: Jaka jest obecna nagroda: współczynnik ryzyka i wymagana stawka Czy chciałbym wejść na handel z obecną utratą stopera i wziąć poziom zysku i aktualny współczynnik zysków za ryzyko, jak to jest teraz Jeśli nie , czy jest tam rozsądny poziom cen, w którym mogę przenieść moje polecenie stop loss, aby zwiększyć nagrodę: współczynnik ryzyka Jeśli nie, jakie są szanse na osiągnięcie zysku z zysku z zysku Czy nadal wygląda dobrze, czy też walka o cenę 3) zatrzymaj właściwą drogę Istnieje wiele sposobów na zatrzymanie szlaków i nie ma dobrych lub złych. Najważniejszym zagadnieniem jest to, że masz systematyczne podejście, które pozwala zatrzymać stopę na rozsądnym poziomie, w którym minimalizuje się ryzyko przedwczesnego wyciśnięcia. W naszym przykładzie zatrzymaliśmy się nad poprzednim poziomem. Twoja nowa nagroda: ryzyko wzrosło do 1: 1 (6060), a wymagana wartość winrate spadła do 50 (111). Inne sposoby i metody, których można użyć do zatrzymania szlaków: Swing i upadki bardzo popularne i skuteczne Wysoka i niska w ciągu dnia Wsparcie i opór Przeciętne średnie ruchy są szczególnie pomocne podczas trendowych okresów rynkowych ATR jako dodatkowe informacje. Stop loss w oparciu o zmienność Na podstawie naturalnych wzorów cen lub formacji wykresów 4) Wynagrodzenie zrealizowane: współczynnik ryzyka R-Multiple Koncepcja R-Multiple (co oznacza Risk-multiple) jest podobny do stosunku reward: risk ratio, ale jest to bardziej wskaźnik wydajności, który sprawdza zamknięte transakcje. R-wiele mierzy transakcje pod kątem ryzyka, w którym definiuje odległość pomiędzy wpisem a stop loss jako 1R. Zatem transakcja, którą zamykasz za stratę na początkowym poziomie strat, to strata -1R. Wygrywająca transakcja, która powoduje dwukrotność kwoty początkowego ryzyka (premia 2: 1: stosunek ryzyka), byłaby transakcją 2R. Otrzymasz pomysł Koncepcja R-multi jest naprawdę przydatna, gdy zaczniesz porównywać początkową nagrodę: współczynnik ryzyka do ukończonej wielokrotności R. Jeśli przeceniasz potencjał nagrody i widzisz dużą różnicę między początkową nagrodą: ryzykiem i końcową wielokrotnością R, powinieneś przyjrzeć się założeniom swojej metodologii. Czy jesteś zbyt optymistyczny Czy zamykasz transakcje zbyt wcześnie Co się dokładnie wydarzyło Takie poglądy są nieocenione i będą mieć duże różnice w handlu najłatwiejszym sposobem sprawdzenia, co działa, czy nie, poprzez konsultację z dziennikiem handlowym. Wskaźnik nagradzania-ryzyko: najlepsze narzędzie zarządzania ryzykiem Koncepcja nagrody: współczynnik ryzyka jest znacznie większy niż dzielenie odległości zysku z zysków na odległość zatrzymania, a następnie strzelanie do losowej, wysokiej liczby. Wskaźnik wynagrodzenia: ryzyko determinuje długoterminową rentowność i jest to koncepcja dynamiczna. Profesjonalni handlowcy (patrz niżej) postrzegają siebie jako menedżerów zarządzania ryzykiem, a ocena ryzyka i zarządzanie spadkiem powinny być priorytetem. Gorąco zachęcamy do zwracania większej uwagi na parametry planowanego, realizowanego i średniego ryzyka handlowego i oceny sposobu zarządzania swoimi transakcjami. Jeśli chcesz grać z różnymi statystykami handlowymi i lepiej poczuć interakcje z różnymi parametrami handlowymi, sprawdź symulator wydajności Edgewonk8217s lub użyj kalkulatora z nagrodą-ryzyko. Extra: Profesjonalni handlowcy o nagrodę: współczynnik ryzyka Zawsze możesz znaleźć coś, na co możesz zniechęcać relację ryzyka związanego z nagrodą, tak bardzo na twoją korzyść, że możesz wziąć wiele małych inwestycji z wielkimi szansami na ryzyko związane z nagrodą, które powinny dać Ci minimum ból w dół i maksymalne możliwości. Paul Tudor Jones Nie chodzi o to, czy jesteś dobry czy zły, ale ważne, ile pieniędzy zarobisz, kiedy masz rację i ile się zgubisz, jeśli się nie zgadzasz. George Soros Szczerze mówiąc, nie widzę rynków, widzę ryzyko, nagrody i pieniądze. Larry Hite Istotne jest, aby czekać na transakcje z dobrym wskaźnikiem ryzyka. Cierpliwość jest cnotą dla przedsiębiorcy. Alexander Elder Paul Tudor Jones miał zasadę, którą zwykł używać jako 5: 1. że wie, że on popełnia błędy czasami, więc jeśli straci dolara i musi wydać kolejny dolar, wydając dwa, aby zarobić pięć, wciąż się robi. 3. Może on być zły na cztery za pięć razy i nadal być w świetnej formie. Anthony Robbins o Paul Tudor Jones Najważniejsze jest zarządzanie pieniędzmi, zarządzanie pieniędzmi, zarządzanie pieniędzmi. Każdy, kto odniesie sukces powie ci to samo. Marty Schwartz Problem z RiskReward polega na tym, że nigdy nie możesz poznać Nagrody, tylko Ryzyko. Każda potencjalna Nagroda, którą postrzegasz, jest całkowitym wytworem Twojej wyobraźni. Jest to całkowicie domysły (bez względu na to, jak bardzo próbujesz to uzasadnić 8211 statystycznie lub w inny sposób). Jest to nieunikniona prawda, ponieważ rynek ma przypadkowe siły działające na nią przez cały czas. Co więcej, RiskReward ma również duży wpływ na zdolność inwestora. Mam na myśli, że istnieje wiele czynników emocjonalnych, które mają wpływ na przedsiębiorców o różnej zdolności podczas handlu. Na przykład, jeśli przedsiębiorca postrzega handel na czas określony z 4 do 1, wchodzi na rynek i na początku handlu decyduje się wyjechać (z powodu paniki lub dyskomfortu) i książki ma mały zysk, handel nie jest już od 4 do 1 RR, a bliżej od 1 do 4 (jeśli zatrzymanie zostało umieszczone w rozsądnej odległości od wejścia). To samo dotyczy przedsiębiorcy, który wchodzi w ten sam handel iw pewnym momencie w handlu widzi aktywność, która prawdopodobnie zignoruje pozytywny wynik i wyjdzie z zyskiem równym odległości od wjazdu na miejsce. Innymi słowy, 11 RiskReward. Teraz wielkie pytanie dla tego przedsiębiorcy to: Ponieważ było tylko 11, gdybyś to wiedział, czy nadal zajmowałby się handlem RiskReward może pomóc psychologicznie i sprowadzić spust, ale jakikolwiek wynik, jaki postrzegasz przed wejściem kompletnie wykonane. Oświadczenie o ryzyku Transakcje terminowe na transakcjach, Forex, CFD i Akcje zawierają ryzyko utraty. Proszę wziąć pod uwagę, czy takie transakcje są odpowiednie dla Ciebie. Dotychczasowe wyniki nie wskazują na przyszłe wyniki. Artykuły i treść na tej stronie są przeznaczone wyłącznie do celów rozrywkowych i nie stanowią zaleceń inwestycyjnych ani porad. Pełne warunki Image Credit: Tradeciety wykorzystywało zdjęcia i licencje graficzne pobierane i pobierane przez Fotolia. Flaticon. Freepik i Unplash. Wykresy handlowe zostały uzyskane przy użyciu Tradingview. Stockcharts i FXCM. Ikona projektu przez Icons8
No comments:
Post a Comment